No início do século, com o Forte de São Matheus guarnecido e rearmado, a cidade de Cabo Frio expandiu-se.

A Igreja de N. Sra. da Assunção foi aumentada e foram construídas a capela de N. Sra. da Guia, no morro do Itajurú, e a Igreja de São Benedito, no largo da Passagem.

Na cidade de Cabo Frio viviam cerca de mil e quinhentos indivíduos em 350 casas, enquanto que 10 mil habitantes espalhavam-se pela área da capitania, metade destes constituída por escravos negros.

Esta expansão foi resultado de várias atividades econômicas de sucesso, cujos produtos eram exportados para o Rio de Janeiro, em geral pela barra de Araruama. Na agricultura, destacavam-se as culturas de anil, coxonilha, legumes, cana-de-açúcar, mandioca, feijão e milho.

A Fazenda Campos Novos teve papel de destaque no sucesso destas atividades agrícolas e na criação de gado. A pesca também foi de grande importância neste período.

Em Arraial do Cabo florescia a pesca de arrasto e foi constituída a vila de N. Sra. dos Remédios.

Na Armação de Búzios, entre 1720 e 1770, caçavam-se baleias e manufaturava-se o óleo. Nas pescarias de alto mar e no interior da lagoa capturavam-se peixes e camarões. Além disso, nos barreiros e olarias eram produzidos tijolos e telhas e nas florestas e serrarias derrubavam-se madeiras nobres para a fabricação de grande número de taboados.